Zaměřit se na pár společností, dluhopisů či komodit může být velmi riskantní. Jedna silná korekce může vést k výraznému propadu hodnoty portfolia. Kdo chce diverzifikovat a udržet náklady na přijatelné úrovni, může využít ETF.
Různé průzkumy ukazují, že investuje poměrně malá část Čechů. Kde vidíte hlavní problém v malém zastoupení aktivních investorů? Co byste doporučil lidem, kteří nechávají ležet úspory bez využití?
Hned v úvodu bych se zamyslel nad otázkou, proč lidé neinvestují. Je důvodem nedostatek finančních prostředků, obavy, neznalost…? Myslím si, že jen malé procento lidí žije takzvaně od výplaty k výplatě. Většina lidí dokáže měsíčně odložit alespoň několik stokorun. Každý se dnes také může v oblasti investic vzdělávat, posouvat se osobnostně dále a překonávat obavy.
Lidé, kterým měsíčně zůstane jen několik stokorun, doporučuji nějaký čas spořit. U spořicích produktů ovšem musíte dobře vybírat – překonat inflaci dokáže dnes jen málokterý. Kdo má více peněz, má přirozeně více možností a může si dovolit více riskovat. Já osobně jsem si oblíbil burzovně obchodované fondy (ETFs).
TIP: Chcete se dozvědět více o ETF? Navštivte Investiční akademii ETF
Proč se zaměřujete právě na burzovně obchodované fondy?
Myslím si, že drobný investor má reálně dvě možnosti, jak se propracovat k finanční nezávislosti: využít podílové fondy nebo ETF. První možnost jsem opustil z toho důvodu, že jsem nevěděl, do jakých konkrétních titulů fond investoval. Ano, znal jsem sice některé stěžejní pozice v portfoliu, ale běžně ne více než polovinu z nich. U ETF jsem ocenil především jednoduchou konstrukci, transparentnost a možnost zaměřit se i na specifické trhy. Samostatnou kapitolou byly poplatky – ty jsou v porovnání s klasickými fondy velmi nízké. Věřte, že na poplatku za správu jsem ušetřil slušnou sumu. Navíc mě těší myšlenka, že většina aktivně řízených fondů, tedy profesionálních manažerů, zhodnotila peníze hůře než já.
Ale existují i jiné nástroje k investování – akcie, dluhopisy, měny, komodity… Tyto nástroje jste nevyužil?
Můj startovací kapitál nebyl vysoký. Jak s oblibou říkám, za pár stovek portfolio nesložíte. K sestavení dostatečně diverzifikovaného portfolia potřebujete statisíce. Navíc kupovat jednotlivé tituly po kusech by bylo vzhledem k poplatkům obchodníka příliš drahé. Nákupem jediného ETF se běžně podílím na vývoji stovek až tisíců akcií. Diverzifikace je tedy zajištěna a náklady jsou nízké.
V posledních letech pozoruji rostoucí zájem o obchodování měn (forex). Já osobně forex neobchoduji. Chci, aby výše mého majetku postupně rostla. I když přijde silná korekce, mé portfolio ztratí maximálně několik desítek procent. Když vydržím, trhy se zase zvednou a ztráta se dorovná. V případě forexu platí – jedna špatná sázka=vynulovaný účet – a toto riziko nepodstoupím.
Vraťme se k samotnému obchodování. Co má člověk udělat, aby mohl začít investovat?
Dříve než začnete investovat, vzdělávejte se. Úplným začátečníkům tedy doporučuji najít si studijní materiály (na internetu, v literatuře, na kurzech) a všechny informace k vybraným produktům. Ve druhém kroku si vytvořte investiční plán a sestavte zkušební portfolio. Na historických datech si můžete otestovat, jak by se portfolio vyvíjelo v různých situacích.
Zásadní je výběr obchodníka s cennými papíry. Pro začátek doporučuji investovat u obchodníků, kteří poskytují nejen aplikaci, ale i určitý servis v podobě podpory na telefonu, zpravodajství, školení… Pokud poskytuje obchodník otevření demo účtu, využijte této nabídky. Po otestování vlastních schopností můžete přejít na ostrý účet.
Kdo je Miroslav Vybíral: Investování na kapitálových trzích se věnuji bezmála osm let. Přes různé investiční produkty jsem se dostal až k burzovně obchodovaným fondům. Své zkušenosti s obchodováním chci předat i dalším českým investorům, pro které přednáším v projektu Investiční akademie ETF. Více zde.
Upozornění: Informace a data uveřejněná na internetových stránkách ETFs.cz nepředstavují nabídku k nákupu či prodeji jakýchkoliv investičních produktů ani nepředstavují investiční či obchodní doporučení. Obsah internetových stránek slouží jen a pouze ke studijním účelům. Podmínky užívání jsou uvedeny zde.